Valeo émet pour 700 millions d'euros d'obligations à 10 ans

Valeo a annoncé le 15 janvier le placement réussi de 700 millions d'euros d'obligations à échéance 2024, offrant un taux d'intérêt annuel de 3,25 %. Le groupe précise dans un communiqué que « c'est l'émission obligataire la moins chère et offrant la plus longue maturité » qu'il ait jamais émise. Les banques BNP Paribas, Citi, Mizuho, Natixis et Société Générale ont piloté l'opération.

Valeo a par ailleurs communiqué les résultats définitifs d'une offre de rachat d'anciennes obligations lancée simultanément par BNP Paribas, qui portait sur deux emprunts d'un demi-milliard d'euros chacun, arrivant à échéance en 2017 et en 2018. L'équipementier a confirmé le rachat de 58 % des obligations concernées en circulation, soit un montant nominal de 581 millions d'euros. Dans le détail, pour les obligations à échéance en 2017 émises en janvier 2012, 354 millions d'euros ont été rachetés, soit 71 % du total. De plus, 45 % des obligations à échéance 2018 émises en mai 2011 (soit un montant nominal de 227 millions d'euros) ont été rachetées.

Les obligations ainsi rachetées par BNP Paribas seront transférées à Valeo le 22 janvier, avant d’être immédiatement annulées par l’équipementier. Valeo souligne que cette transaction lui permettra d'allonger et de lisser la maturité moyenne de sa dette. (AFP 15/1/14)

Alexandra Frutos